이 기사는 2022년 05월 31일 13:03 thebell 에 표출된 기사입니다.

오케스트라어드바이저스코리아(이하 오케스트라PE)가 4년 전 인수한 비전홀딩스코퍼레이션 투자금 회수(엑시트)에 나섰다. 매각주관사를 선정한 뒤 잠재적 투자자 접촉에 본격 착수했다. 유관업종에 있는 대기업집단 광고 계열사들도 인수전에 등장할지 관심을 모은다.

31일 투자업계에 따르면 오케스트라PE는 최근 삼정KPMG를 비전홀딩스코퍼레이션 매각주관사로 선정했다. 삼정KPMG는 비전홀딩스코퍼레이션이 지난해 8월 비전VR(옛 투토키)을 매각할 때 주관사를 맡는 등 관련 업종 인수합병(M&A) 자문 경험이 풍부해 선정된 것으로 알려졌다.

오케스트라PE는 삼정KPMG를 통해 이달 셋째 주부터 원매자를 대상으로 티저레터(투자안내문)를 배포했다. 국내외 전략적투자자(SI), 재무적투자자(FI)가 티저레터를 수령한 뒤 투자 검토를 진행하고 있다.


오케스트라PE는 2018년 3월 '오케스트라프라이빗에쿼티제2호'를 통해 서울비젼을 613억원에 인수했다. 그후 서울 논현동 사옥을 매각하고 볼트온(Bolt-on) M&A를 추진하는 등 밸류업(가치제고)에 집중했다. 광고뿐 아니라 영화·드라마 기획과 제작을 아우르는 종합 컨텐츠 기업으로 거듭났다.

작년 영업수익(매출)은 179억원으로 전년보다 32.1% 증가했다. 오케스트라PE가 인수한 뒤 2018년부터 2021년까지 연평균 매출 성장률이 15.6%를 기록했다.

현재 비전홀딩스코퍼레이션의 최대주주는 특수목적법인(SPC) 슈베르트어드바이저스코리아로 지분 100%를 보유하고 있다. 이번 매각 대상은 SPC가 보유한 비전홀딩스코퍼레이션 지분 전량이다.

투자업계에 따르면 매각가로는 1200억~1300억원 안팎이 거론되고 있다. 현재 국내외 SI와 FI가 관심을 보이는 가운데 시장에서는 대기업 계열사들이 인수전에 모습을 드러낼지 주목하고 있다. 비전홀딩스코퍼레이션이 지난해 매각한 자회사 비전VR의 경우 롯데정보통신이 120억원에 인수했다.